本發(fā)明屬于證券投資技術(shù)分析領(lǐng)域，涉及一種通過場內(nèi)場外數(shù)據(jù)來設定二級市場投資倉位的決策方法。

背景技術(shù)：

經(jīng)歷多年的經(jīng)濟發(fā)展，中國居民的財富不斷增長。中國居民的儲蓄存款，從2009年的26萬億元，增長到2014年的48萬億元，而在2015年又新增4萬億元。巨量的儲蓄存款需要多樣化的投資渠道來消化，對財富管理需求日益旺盛，其中國家所背書的股票市場，受到廣大投資者的認可與追捧。但這樣的追捧也使得中國股市過于散戶化，具體表現(xiàn)為股民非常不理性，市場情緒波動很大，股票價格暴漲暴跌。價值投資理念被冷落，機會主義的投機理念盛行，一賺二平七虧損成為中國股市的大標簽。大量懷有投資夢想的散戶們在莊家所設的局中深陷不已，淪落為人見人欺的韭菜。

隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，共享理念深入人心，未來的發(fā)展將是一個信息透明的世界。目前以信息不對稱為核心價值的中國莊家必然慢慢喪失市場地位，中國股市回歸價值投資的懷抱。

傳統(tǒng)的技術(shù)分析理論中，道氏理論通過對移動平均線的分析，找到合適的買賣點。在其基礎上發(fā)展出來的艾略特波浪理論也一樣，在運作中每個交易者在每個主要趨勢中錯過開始與末尾階段的行情，這就是大多數(shù)人所看到的滯后效應。

技術(shù)指標一開始偏向于對股票價格的分析，比如macd等，后面逐步演化，加入了成交量的數(shù)據(jù)，比如obv等，但對于大盤與個股的預測，有明顯的滯后性。

專利cn102270333a表明一種決策系統(tǒng)，通過對相對量能潮、當日開盤強弱度、盤中即時強弱度、盤中價格振幅等幾個指標賦予權(quán)重，來為當日決策提供依據(jù)。但這樣的決策系統(tǒng)只追求當日的數(shù)據(jù)，反應雖快，但不可控因素太多，對突發(fā)事件也沒有能力去修正，出錯的概率偏高。

專利cn1956001a所述內(nèi)容源于道氏理論與艾略特波浪理論，強化了將圖形分析的空間位置與趨勢發(fā)展的時間因素結(jié)合起來，但因其低層架構(gòu)存在嚴重滯后這一致命缺陷，因而，雖有一定的改善，但實用性依然偏低。

專利cn102023967a涉及一種面向股票領(lǐng)域的文本情感分類方法，著重在文本內(nèi)容的解析，并不能直接為決策提供合理的依據(jù)。

技術(shù)實現(xiàn)要素：

本發(fā)明的目的是為了克服以往股票市場預測嚴重滯后的缺點，提供一種通過場內(nèi)場外數(shù)據(jù)來設定二級市場投資倉位的一套決策方法。

本發(fā)明所涉及的場內(nèi)數(shù)據(jù)包括近期股票價格信息、成交量信息，場外數(shù)據(jù)包括券商研報信息、微博公開信息、微信公眾號信息等。投資倉位決策主要依據(jù)于p的絕對值大小與相對值趨勢來決定投資倉位的設定，其中市場熱度p表述如下：

p=1000*（w1*x1+w2*x2+w3*x3+w4*x4+w5*x5+w6*x6+w7*x7+w8*x8+w9*x9+w10*x10+w11*x11）,其中w1、w2、w3、w4、w5、w6、w7、w8、w9、w10、w11為權(quán)重值，x1、x2、x3、x4、x5、x6、x7、x8、x9、x10、x11為自變量，p為因變量，也是最終的熱度值；

x1=本行業(yè)最近a個交易日漲幅超過9%的股票總天數(shù)/本行業(yè)股票總數(shù)；

x2=本行業(yè)最近a個交易日漲幅超過5%的股票總天數(shù)/本行業(yè)股票總數(shù)；

x3=本行業(yè)最近b個交易日漲幅超過9%的股票總天數(shù)的兩倍/本行業(yè)股票總數(shù)；

x4=本行業(yè)最近b個交易日漲幅超過5%的股票總天數(shù)的兩倍/本行業(yè)股票總數(shù)；

x5=本行業(yè)最近c個交易日漲幅超過2%的股票總天數(shù)/本行業(yè)股票總數(shù)；

x6=本行業(yè)最近b個交易日總成交量/本行業(yè)最近a個交易日總成交量；

x7=本行業(yè)最近a個交易日分析師強烈推薦的總次數(shù)/本行業(yè)最近a個交易日分析師推薦總次數(shù)；

x8=本行業(yè)最近b個交易日分析師強烈推薦的總次數(shù)/本行業(yè)最近b個交易日分析師推薦總次數(shù)；

x9=本行業(yè)最近b個交易日券商研報中推薦股票的總次數(shù)/本行業(yè)最近a個交易日券商研報中推薦股票的總次數(shù)；

x10=本行業(yè)最近b個交易日微博提及相關(guān)股票總次數(shù)/本行業(yè)最近a個交易日微博提及相關(guān)股票總次數(shù)；

x11=本行業(yè)最近b個交易日微信公眾號提及相關(guān)股票總次數(shù)/本行業(yè)最近a個交易日微信公眾號提及相關(guān)股票總次數(shù)。

所述的p包含自變量x1、x2、x3、x4、x5、x6、x7、x8、x9、x10、x11中5-11個自變量，權(quán)重值w1、w2、w3、w4、w5、w6、w7、w8、w9、w10、w11可以為零。

所述的參數(shù)a的取值范圍為0-90，其中優(yōu)選3-30，參數(shù)c<參數(shù)b<參數(shù)a。

本發(fā)明的優(yōu)點在于：真正實現(xiàn)預測的功能，雖然在時點以及誤報方面存在一定的問題，但相比較于以往的技術(shù)，解決嚴重滯后這一頑疾，當屬極具創(chuàng)新性的突破。股市存在很多不確定性，而本發(fā)明就是盡可能地利用現(xiàn)有的數(shù)據(jù)，尋找到短期內(nèi)可能的發(fā)展趨勢，慢慢找尋不確定性中的確定，逐步推動我國金融事業(yè)的發(fā)展。

附圖說明

圖1是實施例1中模型第一名熱度與上證指數(shù)走勢的對比圖；

圖2是實施例2中模型第一名熱度與上證指數(shù)走勢的對比圖。

具體實施方式

下面結(jié)合實施例對本發(fā)明作進一步的描述，但本發(fā)明的范圍不只限制于這這些實施案例。本領(lǐng)域的專業(yè)人員根據(jù)發(fā)明的內(nèi)容，對發(fā)明做出的一些非本質(zhì)的改進和調(diào)整仍屬于本發(fā)明的保護范圍。

實施例1：

給市場熱度p中各權(quán)重參數(shù)賦值w1=0.05w2=0.05w3=0.3w4=0.1w5=0.1w6=0.05w7=0.1w8=0.05w9=0.05w10=0.05w11=0.1，a=20b=10c=5

p=1000*（w1*x1+w2*x2+w3*x3+w4*x4+w5*x5+w6*x6+w7*x7+w8*x8+w9*x9+w10*x10+w11*x11）

將各行業(yè)的市場熱度p值進行排名，將第一名的熱度與上證指數(shù)進行對比，如圖1所示。當熱度值連續(xù)兩天上漲時，可加重倉位；當熱度值連續(xù)兩天下降時，要開始減倉。當熱度低于500時，可放棄前面下降的規(guī)則，大膽加倉。

實施例2：

給市場熱度p中各權(quán)重參數(shù)賦值w1=0.05w2=0.05w3=0.1w4=0.3w5=0.05w6=0.1w7=0.1w8=0.05w9=0.05w10=0.05w11=0.1，a=10b=5c=2

p=1000*（w1*x1+w2*x2+w3*x3+w4*x4+w5*x5+w6*x6+w7*x7+w8*x8+w9*x9+w10*x10+w11*x11）

將各行業(yè)的市場熱度p值進行排名，將第一名的熱度與上證指數(shù)進行對比，如圖2所示。當熱度值連續(xù)兩天上漲時，可加重倉位；當熱度值連續(xù)兩天下降時，要開始減倉。當熱度低于500時，可放棄前面下降的規(guī)則，大膽加倉。

技術(shù)特征：

技術(shù)總結(jié)
本發(fā)明涉及一種二級市場投資倉位決策方法。目前的投資決策技術(shù)分析都是后驗式的，預測的功能很弱，尤其是對市場頂部或底部的判斷，基本要等到事態(tài)發(fā)展到一定程度，才能給出明顯的信號。本發(fā)明所涉及的決策系統(tǒng)有很強的預測功能，主要強調(diào)在于市場頂部或底部還未明顯表露出來時，就給出明顯的信號。雖然易造成誤報的信號，但對于投資決策來說，能及時提示風險，是有很大的市場價值。本發(fā)明通過二級市場場內(nèi)的數(shù)據(jù)與場外數(shù)據(jù)結(jié)合，探查市場的投資熱度，及時調(diào)整倉位，控制投資風險，實現(xiàn)投資正收益。

技術(shù)研發(fā)人員：計東亞
受保護的技術(shù)使用者：計東亞
技術(shù)研發(fā)日：2016.03.13
技術(shù)公布日：2017.09.19